根據(jù)IC INSIGHTS數(shù)據(jù)，2019年CIS傳感器市場空間同比增長19%至168.3億美金，在年初預測基礎上上修，增速領跑半導體細分領域。

CIS是一種將光信號轉(zhuǎn)換為電信號的裝置，是光學模組核心部件之一。圖像傳感器根據(jù)元件的不同可分為CCD和CMOS兩大類。

從應用方面看，CIS下游主要有手機、消費、計算機、安防、汽車、工業(yè)等領域，其中，手機是CMOS影像傳感器最大終端用戶市場。而汽車系統(tǒng)是增長最快的CMOS圖像傳感器應用領域，據(jù)Yole預測，2023年銷售額將達到32億美元，復合年增長率增長29.7％。

根據(jù)IDC最新發(fā)布的報告數(shù)據(jù)顯示，消費者對智能手機實現(xiàn)高倍光學變焦、背景虛化、靜態(tài)畫質(zhì)提升的圖像處理能力、FaceID等新技術的應用需求逐漸提升，越來越多的手機開始采用三攝、四攝、3D sensing模組，從而帶動CMOS圖像傳感器快速發(fā)展。

手機攝像模組包括鏡頭、音圈馬達、紅外濾光片、CMOS圖像傳感器、驅(qū)動IC等部件，其中CMOS圖像傳感器最為核心且成本占比最高，占比攝像模組整體總成本的52%。

手機從雙攝向多攝趨勢發(fā)展，手機攝像頭個數(shù)的增多，逐步推動了“廣角”“長焦”“微距”和“虛化”等3D成像質(zhì)量的提升，也極大地推動了圖像傳感器（CIS）市場的爆發(fā)。

2019年每部手機攝像頭的使用量約為3.1個，預計2024年將達到4.3個。2019年智能手機用CIS的市場規(guī)模是137.5億美元，預計2022年將達到233.5億美元，復合增長率達到19.3%。l

根據(jù)IDC數(shù)據(jù)，2019年全球智能手機中采用三攝方案的手機滲透率將達到21%，而雙攝滲透率繼續(xù)升至40%。

受益于手機三攝/四攝趨勢，作為三攝成本最高部件的CIS預計將迎來需求持續(xù)增長。

受益于日益明確的多攝、大像面趨勢，以及可能在2020年大規(guī)模上量的超薄屏下指紋，CIS行業(yè)有望在2020年維持高景氣。

車用CIS方面，盡管全球汽車需求疲弱，但汽車智能化推動單車車載攝像頭數(shù)量提升，高端汽車的各種輔助設備配備的攝像頭可多達8個。未來汽車上的攝像頭將可能達到12個。且側(cè)視、環(huán)視、前視、內(nèi)視等鏡頭對CIS性能要求較高，推升2019-2022年車用CIS市場規(guī)模的年復合增長率達到25%。

從安防CIS方面來看，隨著智慧城市、雪亮工程建設的大力推進，城市視頻監(jiān)控在不斷強化視頻監(jiān)控AI智能應用，視頻監(jiān)控的像素水平、超低照夜視功能是輔助AI更好發(fā)揮效能的前提和基礎，CIS在其中扮演著重要角色。

CIS制造產(chǎn)業(yè)鏈主要細分為設計、代工和封裝測試三個環(huán)節(jié)，最后由模組廠采購組裝，整合入攝像頭模組再出售給下游應用廠商。

由于CIS芯片的像素層的設計工藝類似于模擬芯片，對制造工藝的要求較高，所以索尼、三星等龍頭企業(yè)均采用IDM模式，而豪威、格科微等中國企業(yè)多采用Fabless模式。

根據(jù)Yole數(shù)據(jù)，CIS市場集中在幾個大的玩家手中，CR3為80.2%，其中索尼占比49.2%，三星占比19.8%，豪威占比11.2%。2019年CIS全球出貨量47億顆，出貨量前三名分別為索尼（13.2億顆），三星（7.2億顆），豪威（6億顆），排名前三廠商出貨量遙遙領先其他廠商，龍頭地位穩(wěn)固。

2011年之后豪威一直處于市場份額下滑的趨勢中，主因在高端市場中被索尼、三星超越，在低端市場中又受到Hynix、格科微、思比科、奇景等中韓廠商的蠶食。

但就供給而言，索尼、三星IDM廠商全線滿產(chǎn)，索尼產(chǎn)能不夠，轉(zhuǎn)而外包給晶圓代工廠商臺積電，而豪威、格科微等設計廠商，訂單供不應求已經(jīng)令晶圓代工廠產(chǎn)能十分緊張。

目前各家廠商都在尋求演進，以減少數(shù)據(jù)傳輸時的損耗，提升畫面?zhèn)鬏斮|(zhì)量，目前索尼在高端產(chǎn)品上已演進至最新的DBI架構(gòu)，未來CIS架構(gòu)將朝著更高傳輸效率的方向繼續(xù)發(fā)展。

代工方面，臺積電、華力微、中芯國際、力晶、海力士等代工廠為全球CIS晶圓主要供應商；封測方面，目前全球CIS封測產(chǎn)能集中在中國臺灣，精材、勝麗、同欣電等廠商是主要CIS封測廠商，國內(nèi)晶方科技、華天科技等也具備CIS封測能力；模組制造端中國廠商走在世界前列，舜宇、歐菲光、丘鈦等企業(yè)已成為全球龍頭。

5G手機多攝趨勢、車用和安防攝像頭的需求增長，成為CIS市場增長的三大動力，推動行業(yè)2019-2022年市場復合增長率達到17%，成為半導體行業(yè)中超越周期波動、增長最快的子行業(yè)，是半導體領域最好的賽道之一。