在中國車市持續(xù)低迷之際，明星電動車企特斯拉上海工廠的建成投產(chǎn)對國內(nèi)汽車業(yè)是一針興奮劑。

特斯拉高層日前透露，特斯拉上海工廠項目不會按部就班推進，年內(nèi)有望提前投產(chǎn)，上海工廠將會在國內(nèi)零部件商中尋找最優(yōu)的產(chǎn)業(yè)鏈配置。特斯拉中國產(chǎn)業(yè)鏈零部件“概念股”呼之欲出。

就近考慮供應商

上海超級工廠是特斯拉在中國的第一家制造工廠，也是在中國的第一家由外國汽車制造商全資擁有的電動汽車工廠。特斯拉上海工廠項目總投資高達500億元人民幣，第一期投資160億，初期將先建成組裝生產(chǎn)線，以最快的速度實現(xiàn)特斯拉上海造。

位于上海臨港的特斯拉超級工廠，目前正在加緊建設中，現(xiàn)場廠房結構已經(jīng)基本完工，在安裝生產(chǎn)設備的同時，總投資額為7222萬的變電站也在建設之中，建成后其將滿足特斯拉超級工廠（一期）的用電需求，從而盡力實現(xiàn)該廠2019年第四季度開始投產(chǎn)的目標。

“特斯拉上海工廠不會按部就班，各個環(huán)節(jié)都在加速。”全程參與特斯拉上海工廠項目的特斯拉全球副總裁陶琳稱，在通過中國政府合規(guī)要求的前提下，特斯拉上海工廠有望于2019年年底就實現(xiàn)車輛下線，以實現(xiàn)“當年簽約，當年拿地，第二年開工并投產(chǎn)”的特斯拉速度。

上海市發(fā)展改革委主任馬春雷表示，特斯拉上海超級工廠項目目前進展順利，現(xiàn)在已經(jīng)進入生產(chǎn)設備安裝階段。工廠產(chǎn)能將逐步爬坡到每星期3000輛左右的產(chǎn)能，今年年底到明年年初，消費者就能看到或買到在中國上海生產(chǎn)的特斯拉Model3新能源汽車。

根據(jù)特斯拉公布的2019年第二季度的最新產(chǎn)量數(shù)據(jù)，特斯拉共生產(chǎn)87048輛車，較一季度增長12.9%，約交付95200輛車，較一季度增長51％，較去年同期增長133.5%，創(chuàng)下了特斯拉生產(chǎn)及交付的紀錄。

交付困境背后是產(chǎn)能的不足，目前特斯拉所擁有的工廠并不多，運行中的整車組裝工廠只有位于美國加州弗里蒙特的超級工廠。所以，上海超級工廠將成為助推特斯拉季度產(chǎn)量突破十萬輛瓶頸的最大產(chǎn)能動力和保障。

安永合伙人葉亮分析，作為單一車型，特斯拉上海工廠每周3000輛的產(chǎn)量還是很可觀的。無論是每周3000輛還是助推突破10萬輛瓶頸的產(chǎn)能需求，特斯拉上海工廠對零部件的剛需已經(jīng)成為各方關注的焦點，尤其在中國車市連續(xù)下跌一年多之際，這些剛需對零部件企業(yè)無疑是“雪中送炭”。另一方面，在中國本土選擇供應商有利于降低成本，這也是特斯拉自身的剛需。

特斯拉此前一直是全球供應鏈，陶琳確認了上海工廠會延續(xù)之前的風格，尋找最優(yōu)的產(chǎn)業(yè)鏈配置，其中一個重要標準是最快捷和最靠近，同時供應商也要具備高效率和能力。

“三電”在內(nèi)的多領域供應商有望受益

特斯拉上海工廠的建成投產(chǎn)對于中國電動車零部件產(chǎn)業(yè)的帶動作用將會是全面的，會涉及零部件各細分市場。

“特斯拉在上海實現(xiàn)國產(chǎn)化最大的方便之處在于可以就近選擇物美價廉的零部件供應商，而且它之前就已經(jīng)有不少使用中國零部件的經(jīng)驗。”羅蘭貝格執(zhí)行總監(jiān)谷雅韜稱，2019年6月，特斯拉在美國已經(jīng)為Model 3在中國生產(chǎn)的車載電腦和中央屏幕等零部件申請了25%的關稅豁免，雖然遭到了美國貿(mào)易官員的拒絕，但也側面證明特斯拉對中國零部件供應商的依賴。

另一方面，雖然業(yè)內(nèi)普遍認為電動車比傳統(tǒng)汽油車更容易實現(xiàn)模塊化的生產(chǎn)，但是作為融合新能源和自動駕駛等多元技術的電動車制造依然是一項需要多方協(xié)作非常復雜的系統(tǒng)工程。具體來看，特斯拉產(chǎn)業(yè)鏈涉及供應商包括動力總成系統(tǒng)、電驅系統(tǒng)、充電、底盤、車身、其他構件、中控系統(tǒng)、內(nèi)飾和外飾九個部分，涉及直接、間接供應商130余家，中國國內(nèi)在上述細分領域符合特斯拉上海產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)化利益的供應商有望受益。

目前來看，特斯拉的零部件供應有大有小，有幾家國內(nèi)零部件企業(yè)已經(jīng)走在了前面。此前宜安科技（300328.SZ）宣布公司跟特斯拉的配套項目已經(jīng)跟特斯拉方面簽訂了保密協(xié)議，這家目前總市值僅50億的創(chuàng)業(yè)板上市公司已經(jīng)成為特斯拉的一級供應商。而宜安科技進入特斯拉采購視野的正是其頗具研發(fā)優(yōu)勢的液態(tài)金屬產(chǎn)品，目前宜安科技的液態(tài)金屬配套產(chǎn)品主要用于特斯拉的汽車門鎖扣、手機卡托、轉軸、USB裝飾件和電池箱等方面，這些方面在未來上海工廠的Model3新車型中也會涉及。

以減震降噪為特色，主營輕量化底盤業(yè)務的拓普集團(601689.SH)也已進入特斯拉采購的盤子。隨著特斯拉在上海建廠，拓普作為國內(nèi)汽車輕量化底盤龍頭供應商，布局貼近上海，有望進一步加大與特斯拉的合作。

不過，相對于上述特斯拉零部件供應鏈的嘗鮮者，特斯拉上海工廠建成投產(chǎn)給中國國內(nèi)零部件產(chǎn)業(yè)帶來的更大的合作和利潤想象空間還是在電動車的核心系統(tǒng)部件——“三電”（電機、電控、電池）方面。

特斯拉CEO馬斯克此前就曾表示，特斯拉將在上海工廠生產(chǎn)所有電池模塊和電池組，并計劃實現(xiàn)來源多元化。

谷雅韜分析，依照馬斯克的風格，其三電技術在上海工廠依然會掌握在特斯拉自己手里，但對相關供應商還是開放的?！艾F(xiàn)在中國供應商還沒進去，這個也是要考驗實力的。”谷雅韜說。

2019年初，有外媒報道稱特斯拉已經(jīng)與天津力神簽訂為特斯拉上海超級工廠供應電池的初步協(xié)議，并正在研究具體供貨細節(jié)。但隨后根據(jù)天津力神與特斯拉發(fā)言人的反饋，雙方均表示未與對方簽署任何協(xié)議。

但在這一領域，天津力神并非特斯拉唯一的選擇，深圳比克和遠東福斯特均已在2018年年底開始了21700電池量產(chǎn)。除此之外，億緯鋰能(300014.SZ)也具有21700電池生產(chǎn)能力。

無論各個細分領域最后哪一家中國零部件企業(yè)成為特斯拉供應商，都可以進一步擴大中國零部件在特斯拉供應鏈中的采購比例，對因車市下滑日子不好過的中國汽車零部件廠商來說，都是一個好消息。